12日机构强推买入 六股成摇钱树

时间:2019年02月11日 14:56:19 k7线上娱乐官网
[第01页] [第02页] [第03页] [第04页] [第05页] [第06页] >>下一页
  振江股份(603507)新客户拓展取得重大突破,公司第二次腾飞在即
  事件:今日通告,公司通过ENERCONGmbH供应商资格认证并取得小批量订单,为其供应128和106规格分片式风塔。

  对此点评如下:
  1、新客户(同时也是新产物)拓展逻辑获得验证,未来渠道客户扩张有望进一步加速。ENERCON是国际风机巨头,历年年均装机量维持在3gw左右,该批订单主要供应产物为分片式风塔(属于全新产物),后期有望逐步扩展到其他产物种类。近几年公司加鼎力大举度拓展包罗ENERCON、NORDEX、SENVION等国际风机巨头客户,此次获得ENERCON供应商资格认证,进一步证明公司在风机钢结构产物的实力,未来其他风机客户拓展有望加速。

  2、继续期待今年其他业务品类扩展逻辑落地。一个是安装运维船业,该市场是卖方市场,供应稀缺,业绩确定性高;另外一个是紧固件市场,目前公司正在做西门子风机供应商资格审核,风机紧固件市场规模有30-50亿空间,生长前景辽阔。

  3、海上风电工业值得重点关注,工业受宏观经济影响相对较小,随着大型风机的推出,海上风电平价上网目标已经可以预见,工业开始进入加速生长通道,公司绑定海上风机龙头-西门子大客户。目前在手订单富足,今年业绩迎来发作式增长。

  业绩预测及估值:我们预计公司18-20年业绩为0.98亿、2.53亿、3.53亿、对应pe为30倍,12倍,8倍。给予“买入”评级。

  风险提示:客户拓展不及预期,紧固件业务拓展不及预期,运维业务拓展不及预期,汇率大幅升值,钢价大幅上涨
[第01页] [第02页] [第03页] [第04页] [第05页] [第06页] >>下一页
  k7线上娱乐官网
各版头条
pop up description layer